FX168金融市场日报第1349期(2016年7月22日)

　　上一交易日市况回顾

　　黑田东彦一句话日元急升，德拉基功力大减欧元持稳。欧美股市全线走低，国际金价大幅反弹，国际油价承压。本交易日，市场关注加拿大通胀、零售等基本面事件。外汇：欧元/美元收报1.1024；英镑/美元收报1.3230；澳元/美元收报0.6994；美元/日元收报105.80；美元/加元收报1.3086；美元/瑞郎收报0.9856。大宗商品：现货金收报1330.60美元/盎司；Comex期金收报1331.0美元/盎司；现货银收报19.74美元/盎司；Comex期银收报19.815美元/盎司；布伦特原油收报46.20美元/桶；NYMEX原油收报44.75美元/桶。欧美股市：道琼工业指数下跌77.80点，或0.42%，至18,517.23点；标准普尔500指数收跌7.85点，或0.36%，至2,165.17点；纳斯达克指数收跌16.03点，或0.31%，至5,073.90点。英股富时100指数收跌0.43%，法股CAC 40指数收跌0.08%，德国DAX指数收涨0.14%。

　　经济数据方面，美国6月成屋销售增速意外创下逾9年来最高，因按揭贷款利率低，吸引买家购房，此为经济向好的迹象。全美地产经纪商协会(NAR)周四(7月21日)公布的数据显示，美国6月成屋销售增长1.1%，年率为557万户，为2007年2月来最高，预估为548万户。而5月成屋销售经修正后为增长1.5%，年率为551万户。

　　汇市

　　上一交易日纽约时段欧元/美元开于1.0998，时段内小幅上扬，尾盘波动于1.1023附近。欧洲央行继续预计关键利率在较长一段时间内保持目前或更低水平，并保持过去净资产的好的购买水平。从技术面看，MACD绿色动能柱消失殆尽，KDJ指标中线下方金叉向上，显示汇价近期下行压力得到缓解。上行初步阻力位于1.1060，进一步阻力位于1.1097，更关键阻力位于1.1136；汇价下行的初步支撑位于1.0984，进一步支撑位于1.0945，更关键支撑位于1.0908。英镑/美元开于1.3191，时段内横盘整固，尾盘交投于1.3220附近。本周稍早，英国央行知名的鹰派官员威尔表示，他不能肯定在下月的会议上是否会支持降息。英国央行货币政策委员会(MPC)委员福布斯在每日电讯报撰文称，在更多确凿数据出炉前，最好“保持镇静和维持现状”。从技术面看，MACD红色动能柱继续扩大，KDJ指标中线上方继续上行，显示汇价下行动能暂时消退。汇价上行的初步阻力位于1.3282，进一步阻力位于1.3333，更关键阻力位于1.3394；汇价下行的初步支撑位于1.3170，进一步支撑位于1.3109，更关键支撑位于1.3058。美元/日元开于106.26，时段内窄幅震荡，尾盘盘整于106.05附近。黑田东彦指出，如有必要，将不会就宽松措施做任何特殊限制，日本央行将从三个维度上加大刺激措施。日本央行致力于根除通缩观念，推出负利率是为了防范风险，维持动能。从技术面看，MACD红色动能柱小幅收缩，KDJ指标高位拐头向下，预示汇价近期下行风险开始加大。汇价上行初步阻力位于107.04，进一步阻力位于108.28，更关键阻力位于109.09；汇价下行的初步支撑位于104.99，进一步支撑位于104.18，更关键支撑位于102.94。

　　股市

　　美国股市周四(7月21日)收盘下跌，因晶片巨擘英特尔和运输企业发布令人失望的季度业绩报告，令财报季企业发布好于预期业绩的势头嘎然而止。道琼工业指数下跌77.80点，或0.42%，至18,517.23点；标准普尔500指数收跌7.85点，或0.36%，至2,165.17点；纳斯达克指数收跌16.03点，或0.31%，至5,073.90点。根据汤森路透数据，美国各证交所共计约65亿股成交，低于过去20日的平均日成交量75亿股。纽约证交所跌涨股家数比例为1.38:1；纳斯达克市场下跌和上涨股比例为1.67:1。标普500指数成份股有27只触及52周新高，没有成份股触及新低；有85只纳斯达克指数成份股触及52周新高，25只触及新低。标普500和道琼工业指数从纪录高位回落，道指终结了九连涨走势。

　　欧洲股市周四(7月21日)微幅下跌，大型航空股走低，盖过部份银行股上涨带来的支撑。欧洲央行支撑银行业的信号提振银行股上涨。泛欧绩优股STOXX 600指数和FTSEurofirst 300指数均收低0.1%。英股富时100指数收跌0.43%，法股CAC 40指数收跌0.08%，德国DAX指数收涨0.14%。欧元区银行股上涨，因欧洲央行周四维持利率不变，且暗示央行打算解决银行业的一些问题。欧洲央行行长德拉基称，政府资金支持或是解决欧元区银行系统严重坏账问题方案的一部分。

　　债市

　　美国长期公债收益率周四(7月21日)从数周高位回落，跟随美股跌势，因科技巨擘英特尔公布令人失望的业绩，且巴西拘捕预谋奥运恐怖袭击嫌疑人的消息带动厌恶风险情绪重返市场。美国10年期公债收益率从今日稍早触及的四周高位回落，而30年期公债收益率也从三周高位回软。短债收益率也下滑。在尾盘交易中，指标10年期公债价格升5/32，收益率报1.561%，低于周三尾盘的1.580%。盘中稍早，该收益率触及6月24日来最高的1.628%。美国30年期价格持平，收益率报2.296%，盘中稍早触及三周高位2.360%。美国两年期公债价格升1/32，收益率报0.685%，周三尾盘报0.714%，今日盘中该收益率高见四周最高的0.731%。

　　德国公债收益率周四(7月21日)上涨至三周高位，此前欧洲央行称将等到9月再评估英国脱欧后是否需要采取进一步宽松措施。欧洲央行行长德拉基称，英国上月脱欧冲击给市场带来的直接压力得到抑制，但如果需要，该行准备好对提振通胀和增长采取更多行动。德国10年期公债收益率全日升4个基点，至负0.03%。此前德拉吉称，欧洲央行管委会没有讨论具体工具，指标德债收益率后小幅回落，因焦点转向欧洲央行将在9月根据季度经济预估再次评估政策。

　　中国银行(601988,股吧)间债市周四(7月21日)早盘现券收益率继续下行，超长期限品种收益率大幅下行后跌幅有所缩窄，国债期货则冲高后略有回落。交易员表示，市场总体延续昨日做多热情，但收益率大幅下行后市场对短期后市略加谨慎。他们并称，盘初超长债收益率明显下跌，但获利盘出现，跌幅随后有所收窄，而指标10年国开债收益率跌幅较小。周四剩余期限近10年的国开债160210券最新报价在3.1325%/3.1280%，上日尾盘为3.1500%/3.1480%。据交易员透露，剩余期限近15年的农发行债160409券最新成交在3.46%左右，上日尾盘报3.53%。同时，中国金融期货交易所五年期国债期货主力合约TF1609周四早盘收报101.470元人民币，较上日结算价涨0.13%；10年期国债主力合约T1609收报101.055元，较上日结算价涨0.18%。一级市场方面，业内人士透露，中国进出口银行上午招标发行的一年固息债中标利率为2.20%，同时招标增发的10年期固息债中标收益率为3.1679%，两期债投标倍数为4.12倍和4.91倍。中国财政部与央行上午进行的500亿元人民币三个月期国库现金管理商业银行定期存款招标，中标利率为2.75%，与上次持平。中国央行公开市场今日进行了300亿元七天期逆回购，单日净投放100亿元，为本周以来连续第四日净投放。此前三日逆回购操作量分别为500亿元、600亿元和750亿元。

　　商品市场

　　国际现货黄金周四（7月21日）亚市早盘开于1316.20美元/盎司后一度下跌，录得日内低点1310.74美元/盎司后，触底反弹，金价震荡上行。欧市黄金跌宕起伏，多空争夺激烈。美市金价大幅拉升，不断刷新前高，录得日内高点1333.99美元/盎司后有所回落，终收于1330.60美元/盎司的高位附近。国际现货黄金周四（7月21日）亚市早盘开于1316.20美元/盎司，最低下探1310.74美元/盎司，最高上涨至1333.99美元/盎司，收于1330.60美元/盎司，上涨14.60美元，涨幅为1.11%。

　　COMEX 8月期金周四（7月21日）上涨11.7.00美元，跌幅0.89%，报1331.0美元/盎司。

　　美国WTI原油9月期货周四(7月21日)收跌1.00美元，或2.19%，报44.75美元/桶。布伦特原油9月期货周四收跌0.97美元，或2.06%，报46.20美元/桶。汽油库存增加令供应过剩担忧持续加重，而美国原油库存在连降九周后依然位于历史同期最高水平，投资情绪受挫令油价承压下行。美国WTI原油期货价格盘中最高触及44.64美元/桶，布伦特原油期货价格盘中最低触及46.10美元/桶。

　　本交易日重点提示

　　黑田直接否定“直升机撒钱”，美元/日元入场做空。黄金白银大幅反弹，金价关注阻力，银价重返小区间。

　　美元/日元

　　关键事件：黑田讲话。日本央行行长黑田东彦(Haruhiko Kuroda)接受外媒采访时称，日本央行没有必要也没有可能进行“直升机撒钱”。其言论直接导致了美元/日元昨日的大幅回落行情。

　　近期走势：入场做空。美元/日元昨日大幅下挫，107.55阻力效果体现。预计在日本央行决议前汇价将进一步回撤，投资者可适度入场做空，目标指向103.15一线，止损参考107.55阻力。此外，英镑/美元小幅回落，1.3330阻力压制犹存，仍不排除跌至1.2935的可能。欧元/美元则因日图未收于1.0998下方而继续观望。

　　贵金属

　　黄金

　　近期走势：关注阻力效果。金价昨日大幅反弹，几乎收复了前一交易日失地，本交易日关注1339.00阻力效果，该阻力守稳是后市看向1267.55的前提。

　　白银：回到小区间。白银昨日如期测试了19.18-21.15大区间下轨，但测试未果。之后的强势反弹，令银价又回到了19.62-20.68小区间之中。

　　经济数据方面，周五(7月22日)关注重点：20:30 加拿大6月消费者物价指数；20:30 加拿大5月零售销售。

　　FX168编辑部

　　2016-7-22