FX168金融市场日报第1362期(2016年8月16日)

　　上一交易日市况回顾

　　美联储加息预期减弱美元受阻，英镑静待数据考验。欧美股市全线走高，国际金价反弹，国际油价收高。本交易日，市场关注英国及美国通胀表现。外汇：欧元/美元收报1.1181；英镑/美元收报1.2879；澳元/美元收报0.7671；美元/日元收报101.23；美元/加元收报1.2921；美元/瑞郎收报0.9726。大宗商品：现货金收报1338.40美元/盎司；Comex期金收报1347.50美元/盎司；现货银收报19.78美元/盎司；Comex期银收报19.847美元/盎司；布伦特原油收报48.35美元/桶；NYMEX原油收报45.74美元/桶。欧美股市：道琼工业指数收涨59.58点，或0.32%，至18,636.05点；标准普尔500指数收高6.10点，或0.28%，至2,190.15点；纳斯达克指数上升29.12点，或0.56%，收报5,262.02点。德国股市DAX指数收高0.24%，法股CAC指数微跌0.05%，英股富时100指数收高0.36%。

　　经济数据方面，美国全国住房营建商协会(National Association of Home Builders)周一(8月15日)公布数据显示，美国8月NAHB房屋市场指数为60，与预期一致。数据显示，美国8月NAHB/富国房屋市场指数为60，分析师的预估值为60，7月修正后为58。

　　汇市

　　上一交易日纽约时段欧元/美元开于1.1190，时段内窄幅震荡，尾盘波动于1.1184附近。上周五纽约尾盘受多头回补打压，欧元兑美元收回了部分升幅。欧元区众多经济数据整体表现良好，其中德国GDP和欧元区工业产出表现都好于预期。从技术面看，MACD红色动能柱小幅扩张，KDJ指标向上靠近超买区域，显示汇价近期上行动能仍在释放。上行初步阻力位于1.1208，进一步阻力位于1.1262，更关键阻力位于1.1303；汇价下行的初步支撑位于1.1113，进一步支撑位于1.1072，更关键支撑位于1.1018。英镑/美元开于1.2872，时段内小幅上扬，尾盘交投于1.2884附近。在公布七月份居民消费价格指数(CPI)和零售数据的本周，英国数据终于进入公投影响后的阶段。市场预测，CPI或将保持0.5%的同比增长率，而零售数据在六月份下滑0.9%后，在本月或将下滑0.7%。四月份之六月份的公投前就业数据也将公布。从技术面看，MACD红色动能柱收缩殆尽，KDJ指标低位继续下行，显示汇价短期下行压力重新加大。汇价上行的初步阻力位于1.2995，进一步阻力位于1.3079，更关键阻力位于1.3125；汇价下行的初步支撑位于1.2865，进一步支撑位于1.2819，更关键支撑位于1.2735。美元/日元开于101.13，时段内小幅攀升，尾盘盘整于101.24附近。汇价跌破100之后，投机商近期看见汇价走势急剧逆转，可能会对近期追逐跌势保持谨慎。有鉴于此，市场分析师认为美元/日元维持在100上方的几率仍为25%。从技术面看，MACD绿色动能柱稳步收缩，KDJ指标向上接近中线，预示汇价下行风险有所缓解。汇价上行初步阻力位于102.07，进一步阻力位于102.90，更关键阻力位于103.52；汇价下行的初步支撑位于100.62，进一步支撑位于100.00，更关键支撑位于99.17。

　　股市

　　因美元疲弱提振商品相关类股，美国股市三大股指周一(8月15日)均触及历来最高收位，延续过去数周屡创新高的涨势。道琼工业指数收涨59.58点，或0.32%，至18,636.05点；标准普尔500指数收高6.10点，或0.28%，至2,190.15点；纳斯达克指数上升29.12点，或0.56%，收报5,262.02点。纽约证交所涨跌股家数比例为1.89:1；纳斯达克市场上涨和下跌股家数比例为2.24:1。标普500指数成份股有34只触及52周新高，没有成份股触及新低；有149只纳斯达克指数成份股触及52周新高，25只触及新低。根据汤森路透数据，美国各证交所共计约55亿股成交，过去20日的平均日成交量约64亿股。购并消息也提振相关企业的股价大涨。水技术公司Xylem上扬3.9%，报50.32美元，此前Xylem称，将以大约17亿美元现金买入Sensus USA。

　　欧洲股市周一攀升至七周最高水准，受制药股大涨支撑，此前比利时制药集团UCB获得美国法庭有利裁决。德国股市DAX指数收高0.24%，法股CAC指数微跌0.05%。泛欧STOXX Europe 600指数盘中触及347.54点的6月底来最高，最后收平。尽管该指数今年迄今仍跌约5%，但自6月27日英国退欧公投后触及的低点已经反弹了约12%。UCB急升8.9%，此前一美国法庭确认了同其Vimpat产品相关专利的合法性。该股也带动其他健保股走强，STOXX欧洲600健保股指数以0.5%的升幅超过其他类股。William Hill领跌，STOXX欧洲600指数，大跌6.4%。英股富时100指数收高0.36%，表现优于其他欧洲大陆国家股市，因受英国央行新的宽松货币政策影响，英镑持续走软。

　　加拿大主要股指周一(8月15日)上涨，因能源股受油价上涨提振，但股指的升幅受限，因投资者等待本周美国货币政策前景的线索。多伦多证交所S&P/TSX综合股指

　　债市

　　美国公债价格周一(8月15日)下滑，指标公债收益率从近两周低点反弹，因对海外央行采取进一步刺激措施的希望带动了对股市和其他高风险资产的需求，削弱了低收益公债的需求。在淡静交投中，指标10年期公债跌11/32，收益率报1.552%，较上周五尾盘升4个基点。纽约联储周一公布，8月该地区制造业指数意外降至萎缩区域，而全美住宅建筑商协会(NAHB)周一公布的数据显示，美国8月NAHB房屋市场指数小升至60，与预期一致，但下修了7月数据。这些数据都支持了美国第三季国内生产总值(GDP)可能不会如之前预想得那么强劲，且美联储将在9月货币政策会议上维持利率不变的观点。

　　欧元区公债收益率周一(8月15日)从纪录低点反弹，因股市上涨减弱了固定收益市场的吸引力，但经济数据疲弱，令央行仍有责任通过刺激举措来促进全球经济成长。德国10年期公债收益率上涨3个基点，至负0.13%，离开了上个月触及的纪录低位约负0.2%。全球股市处于一年高位，欧洲股市升至七周高位，受助于医疗保健类股走高。与此同时，全球的经济数据继续为进一步推出货币刺激举措提供理据，日本经济第二季仅增长0.2%，远低于预估。

　　中国银行(601988,股吧)间债市周一(8月15日)早盘现券收益率小幅下行，超长端下行略多，国债期货亦大幅上涨；交易人士称，上周包括金融数据在内的经济数据依然不佳，提升债市做多情绪；预计短期内收益率会进一步惯性下行，尤其超长期限品种。周一剩余期限近10年的国债160010券最新报价在2.6450%/2.63%，上日尾盘为2.68%/2.65%；剩余期限近10年的国开债160210券最新报价在3.0290%/3.0250%，上日为3.05%/3.03%。同时，中国金融期货交易所五年期国债期货主力合约TF1609周一早盘收报102.245元人民币，较上日结算价涨0.21%；10年期国债主力合约T1609收报102.255元，较上日结算价涨0.27%。市场资金面上，在上周五短暂缓和后，中国银行间市场周一流动性再度收敛；尽管公开市场单日有约800亿元人民币的净投放，但因即将进入下半月缴税影响料渐增，市场心态偏谨慎。交易员并指出，近期资金面整体维持紧平衡，但与此同时央行的扶助力度并不算强，结合债市火爆收益率持续走低的局面，政策面似有意收力以控制金融杠杆不断上升的风险，资金预期有边际收紧之势。中国央行公开市场今日进行1300亿元人民币七天期逆回购操作，考虑到1250亿元的逆回购到期量，以及顺延至今日到期的755亿元央票，据此计算，单日净投放805亿元。

　　商品市场

　　国际现货黄金周一（8月15日）亚市早盘开于于1335.71美元/盎司后震荡上行，多方控盘。欧市由上涨转为盘整，多空拉锯加大，金价起伏不定，录得日内低点1333.51后反弹。美市延续反弹涨势，录得日内高点1343.74后，金价转跌，小幅震荡下行，终收于收于1338.40美元/盎司。国际现货黄金周一（8月15日）亚市早盘开于1335.71美元/盎司，最低下探1333.51美元/盎司，最高上涨至1343.74美元/盎司，收于1338.40美元/盎司，上涨3.40美元，涨幅0.25%。

　　COMEX 12月期金周一（8月15日）上涨4.3美元，涨幅0.31%，报1347.50美元/盎司。

　　美国WTI原油9月期货周一(8月15日)收涨1.25美元，或2.81%，报45.74美元/桶。布伦特原油10月期货周一收涨1.38美元，或2.94%，报48.35美元/桶。日内美元受阻为油价提供了一定支撑，同时俄罗斯能源部长的表态令投资者加大了产油国限产压住，轧空行情高涨令油价延续涨势。美国WTI原油期货价格盘中最高触及45.87美元/桶，布伦特原油期货价格盘中最高触及48.46美元/桶。

　　本交易日重点提示

　　英镑/美元如期下行待退欧后首波数据，黄金空头继续持有，白银或下测区间下轨。

　　英镑/美元

　　关键数据：英国CPI。本交易日北京时间16:30，英国将公布7月CPI数据。这是首个能够反映退欧公投后英国通胀状况的数据，因此需要保持关注。市场预期月率下降0.1%(前值上升0.2%)，年率上升0.5%(前值上升0.5%)。

　　近期走势：如期下行。英镑/美元在达成前期空头目标1.2922后，我们曾表示，“就后市而言，在1.3110阻力完好的前提下，不排除汇价进一步下跌击穿1.2780，从而进一步打开下行空间的可能。”

　　汇价之后如期下行，后市继续关注对1.2780的测试，目前强阻仍位于1.3110水平。

　　贵金属

　　黄金

　　近期走势：空头持有。金价昨日小幅反弹，但对下行风险没有影响。前期空头持有，1356.30的止损参考，1312.95的目标都不变。

　　白银：或测下轨。白银昨日冲高回落，目前仍是19.44-20.60区间交投，短线关注是否会测试下下轨及测试结果。

　　经济数据方面，周二(8月16日)关注重点：16:30 英国7月消费者物价指数；17:00 德国8月ZEW经济景气指数；20:30 美国7月新屋开工；20:30 美国7月消费者物价指数。

　　FX168编辑部

　　2016-8-16